퀀트 투자의 한 갈래 팩터 투자란
이번 포스팅에서는 퀀트투자의 한 갈래인 팩터 투자에 대해서 살펴보겠습니다. 팩터 투자는 높은 수익률과 연관된 특정 팩터를 중심으로 포트폴리오를 구성하는 투자 방식입니다. 이러한 팩터에는 낮은 밸류에이션, 높은 품질, 강력한 모멘텀, 낮은 변동성 등이 있습니다. 팩터 투자의 장점은 초과 수익 창출, 위험 관리, 다각화 강화, 비용 절감 등입니다. 그러나 단점으로는 팩터 혼잡, 팩터 타이밍 위험, 모델 위험, 추적 오류 등이 있습니다. 팩터 투자 전략을 실행하려면 투자자는 적절한 투자 수단을 파악하고, 투자 결정을 내리는 데 사용할 팩터를 파악하고, 특정 팩터에 집중하는 포트폴리오를 구축해야 합니다. 팩터 투자는 만능 전략이 아니며 다른 투자 접근 방식과 함께 사용해야 한다는 점에 유의해야 합니다. 팩터 투..
2023. 2. 24.